金融工程
课程编码：180087020204P2001H
英文名称：Financial Engineering
课时：40
学分：2.00
课程属性：专业核心课
主讲教师：吴德胜等
教学目的要求
教学目的：通过本课程的学习，希望学生能够掌握金融工程的基本思想和方法，为日后在金融部门的就业需要，以及从事金融工程和金融管理方向的学术研究和学位论文的写作，奠定基础。教学要求：本课程是管理科学与工程一级学科研究生的学科专业课，也是工商管理，公共管理和金融管理等学科的学科专业课，同时也可作为其他专业研究生的选修课。本课程要求学生掌握以下重要概念：金融衍生品的概念，交易方式，基本定价策略以及如何应用不同金融工具的组合，进行套利，风险对冲，风险管理，人工智能金融等金融业务。
预修课程
高等数学、经济或者金融基础课程、计算机编程或者Excel操作
大纲内容
第一章 Introduction to financial engineering 4学时 吴德胜
第1节 Exchange-traded markets
第2节 OTC
第3节 Types of traders, basic contracts, AI finance
第二章 Futures, Forward, market and hedging 4学时 吴德胜
第1节 Specification of a futures contract
第2节 Convergence of futures price to spot price
第3节 The operation of margin accounts
第4节 Hedging strategies using futures and forwards
第三章 Interest rates, term structure 5学时 吴德胜
第1节 Types of interests rates
第2节 Bond pricing
第3节 Duration
第4节 Convexity
第5节 Theories of the term structures of interest rates
第四章 Swaps 5学时 吴德胜
第1节 Mechanics of interest rate swaps
第2节 The comparative-advantage argument
第3节 Valuation of interest rate swaps
第4节 Valuation of fixed-for-fixed currency swaps
第5节 Other types of swaps
第五章 Securitization and the credit crisis of 2007 4学时 郭琨
第1节 Securitization
第2节 Mechanics
第3节 Credit crunch
第六章 AI, Risk Management and Finance 8学时 郭琨
第1节 Risk Management
第2节 Application of AI in finance
第七章 Options and Derivatives 8学时 郭琨
第1节 Wiener processes and Ito’s Lemma
第2节 Black–Scholes–Merton model
第3节 The Greek letters
第4节 Basic numerical procedures – binominal trees
第5节 Basic numerical procedures – Monte Carlo simulation
第6节 Valuation for credit default swaps (CDS)
第7节 Exotic options
教材信息
1、
Options, Futures, and Other Derivatives (9th Edition)
John C. Hull
2017年03月
Pearson Education
参考书
1、
Enterprise Risk Management in Finance
Desheng Wu and David Olson
2015年07月
Palgrave Publisher
2、
衍生工具
罗伯特 E. 惠利
2010年01月
机械工业出版社
3、
Enterprise Risk Management Models
avid Olson and Desheng Wu
1988年08月
Springer Publisher
课程教师信息
吴德胜，中国科学院大学经济与管理学院教授，博士生导师
朱晓谦，中国科学院大学经济与管理学院副教授，博士生导师，研究方向：金融风险管理、大数据管理决策。兼任Journal of International Financial Management and Accounting（ABS 2, SSCI）期刊Co-Editor，Journal of Operational Risk（ABS 2, SSCI）期刊Associate Editor，中国优选法统筹法与经济数学研究会青年工作委员会副秘书长、风险管理分会理事。在国内外主流期刊上发表论文40余篇，包括Humanities & Social Sciences Communications、Innovation、Review of Quantitative Finance & Accounting、Quantitative Finance和《管理科学学报》等，并在Nature上发表短文1篇。部分成果被多家部委单位及金融机构采用，获得软件著作权7项，申请国家发明专利5项。获得1项省部级科技进步二等奖，6项国际会议最佳论文奖等多项奖励。